一提到金融诈骗案，几乎所有人的脑海中都会闪现出这样一个名字，那就是查尔斯·庞齐，一个被视为美国金融诈骗鼻祖的始作俑者、一个将自己的姓名成功词条化的经济犯。
1903年，庞齐得到了移民美国的机会，这时他还不到25岁。长途跋涉花光了庞齐身上的钱财，于是他尝试了一些低级劳动，比如旅馆招待、商业推销、油漆工等。他很快就厌倦了这样的生活，并将自己的目光转移到一些非正规渠道上来。
1909年，加拿大蒙特利尔银行宣布破产，庞齐也受到了指控，他遭到起诉的理由是“涉嫌伪造罪”，这算是庞齐第一次涉足金融界。
前前后后5年时间的牢狱生活，并没有使庞齐消沉下去，他反倒利用这一个难得的清静时间反复思索世界经济局势，并且从中摸索出了一条几近疯狂的生财之道。
1919年，庞齐盯上了国际回邮代金券，这种代金券在意大利和美国是通用的。战争的困扰使得里拉大幅度贬值，按照庞齐的预算，一美元在意大利可以购买66个代金券，而在美国，一美元等于20个代金券。因此，庞齐想先将代金券从意大利低价买入，然后再运往美国并高价售出。
经过详尽的安排、设计，庞齐顺利地将自己包装成了一名年轻有为的商人，按照他的说辞，战后的世界经济是有利可图的，他知道欧洲有一些价格低廉的邮政票据，通过倒卖这种票据，大家就可以赚很多钱。
“显而易见，这种票据在当地简直一文不值，但是放到我们伟大的美利坚合众国，确实价值千金！如果我们大量收购，那么这个成本还会更低，单位利润也会更高！朋友们，我向你们保证，45天，只需要45天的时间，你们投进来的钱就会升值50%！如果有谁把100美元交到我手里，那么45天之后，这就是150美元，而90天之后，我将还你200美元！”
这样的话让听众心潮澎湃，不少人听得如痴似醉，他们被庞齐虚构的那个黄金国给迷惑了，一部分人兴奋地赶回家中，取出了辛勤劳作得来的钱财，表示愿意同庞齐“大干一场”。最初这批投资者还是背负了不小的压力的，因为没有人见过庞齐的投资公司，庞齐本人也对自己的生意遮遮掩掩，总是用一些听上去晦涩难懂的东西来抵挡人们的疑问。
然而，真正的考验终于来临了，在约定的那一天，庞齐按照自己的诺言，不慌不忙地同大家交换证券，偿清了所有债务。那些投资者们不敢相信，自己的钱竟然来得如此容易！
当然，初次向庞齐投资的人数量不会太多，很多人都希望先观望一下，但是这样的谨慎在事后看上去显得幼稚可笑——第一批投资者都在规定的时间里拿到了相应的回报。当人们发现这一个轻松、无风险、高回报的赢利方式之后，都发出了山呼海啸般的叫喊，并争先恐后地将自己的钱财聚拢起来送到庞齐手里。
事实上，第一批投资人正好充当了“庞齐骗局”的帮凶，为了将自己的利益最大化，庞齐是需要用一批人来证明自己的“真实性”的。很显然，没有人会在知道这是一个陷阱之后还会往里跳，只有证明自己虚构的那个“票据交易”真实存在、它可以为投资者带来巨大的收益之后，才会有更多的人将自己的钱财投进去。为了证明自己，庞齐在设计自己骗局的第一阶段，是牺牲了自己的本金的，即他打开自己的钱包，将那些并不存在的“50%收益”分了出去。
还好，第一批投资者注入的资金并不算多，庞齐的亏损还不算太严重。等到人们认同了庞齐的“大生意”之后，所有人都愿意将自己的钱投入庞齐的生意链当中去。有了大量的“新鲜血液”补充，庞齐也就不用再为如何兑现自己的诺言发愁了，他将这部分新加入的资金，转移到上一批投资者的账户上去，用这些钱来充抵所谓的“利润”。至于这些新加入的投资人，他们的钱，就依靠将来流入的资金来回补了。
至此，庞齐的“骗局”才算是初步成型了，他用新客户的钱应付老客户，以此证明自己的信誉，并且吸引更多的投资人，而这种方法实际上却脱离了传统商业运营的模式。这个纯资金流动的商业运转，同正常的商业生产毫不相干，根本产生不了一分一毫的实际价值。但是没有人注意到这一整条商业链实际上是悬浮在空中的楼阁。
随着时间的发展，越来越多的人加入到他的“票据交易”中来，雪球越滚越大，资金越集越多，这在社会上引起了不小的轰动，有一部分金融专家听说了庞齐的大名，然而经过一番考量之后，他们对庞齐的生意产生了怀疑。
不久，报纸上出现了不少唱反调的专家，他们怀疑庞齐的经营手段，从各种角度证明庞齐的骗局。对于专业的质疑声，庞齐觉得自己有必要站出来，为自己“辟谣”，他联系好了波士顿的各大报纸，并在上面刊登了回击对方的言辞。
在随后的几个月里，有4万人投到庞齐的门下，他们一共投入了1500万美元的巨款，所谓物极必反，庞齐在攒下一大笔钱之后，迅速开始了自己奢侈享受的生活，他买下了20栋漂亮舒适的房屋，甚至连自己的烟斗上都镶嵌着名贵的宝石。
纸醉金迷的生活让庞齐也感到了一丝恐慌，他从微妙的变化当中嗅出了一点点危险的苗头，就在他准备收拾财物起身逃跑时，法院的传票到了，他被人们起诉了。庞齐被判入狱5年，而此时他努力构建的那个商业帝国，也就在一瞬间崩塌了。
五年之后，出狱后的庞齐穷困潦倒，迫于生活的压力，他还试图再次行骗，因此在1934年，他被遣回了意大利。然而，在自己的故乡，他还想骗墨索里尼，但这个计划最终没有得逞，眼看着世界大战爆发了，庞齐只好移民到了巴西，在这里他靠教人英语和政府救济金维持生活。1949年，庞齐死在里约热内卢一家医院的慈善病房里，当时他的口袋里还有75美元，那是他辛辛苦苦从政府养老金中省下来的。于是人们用这点钱给他举行了一个简单的葬礼，支付了庞齐的丧葬费。一个曾经翻云覆雨的“商界大亨”，也就随着墓门闭合的那一瞬间，带着自己的罪孽与幻想，永久性地埋入厚重的大地中去了。 （摘自《全球历史上最大的庞氏骗局》，电子工业出版社，编著：傅利民）
